Adicionar mercadorias a uma carteira, quer através da propriedade física ou da corretagem de investimentos, proporciona diversificação e pode até proporcionar uma cobertura contra o risco de preço na cadeia de valor de determinadas indústrias. Produtos energéticos como petróleo, gás e carvão; produtos agrícolas como milho, soja, canola, carne suína e bovina; e metais como o ouro, a prata, o cobre e a platina compreendem a dinâmica do mercado e são instrumentos financeiros relativamente simples que funcionam como veículos de negociação.
Muitos itens são precificados de acordo com a demanda do mercado e necessidades adicionais de processamento. Num mundo onde muitos activos financeiros são derivados, rastreadores e derivados de derivados, com camadas de psicologia de mercado a influenciar o seu desempenho, as matérias-primas podem oferecer uma experiência mais directa, bem como diversificação de carteiras e cobertura contra potenciais riscos de inflação.
Veremos os principais itens e como você pode usá-los para atender às suas necessidades de investimento. Você tem muitas opções de investimento diferentes, como propriedade física, futuros e fundos baseados em commodities.
Lição principal
- Investir em commodities pode diversificar uma carteira e proporcionar uma proteção contra a inflação.
- Você pode investir em commodities por meio de propriedade física, contratos futuros, ações individuais ou fundos negociados em bolsa (ETFs).
- A propriedade física de commodities como ouro e prata requer considerações sobre armazenamento, seguro e liquidez.
- Os contratos futuros permitem que os investidores especulem sobre os preços das commodities usando contas de margem alavancadas.
- Investir em matérias-primas envolve muitos riscos, incluindo elevada volatilidade e falta de geração de rendimento.
Explore estratégias de investimento em commodities
Os investidores podem abordar as commodities de diversas maneiras.
Possuir bens físicos: um guia
A posse de bens físicos aplica-se principalmente a metais preciosos. Ouro e prata são duas das mercadorias mais famosas usadas como reservas de valor físico. Os investidores podem adquirir esses metais transformados em lingotes, em tamanhos e purezas padrão. As barras têm o valor mais próximo do preço de fusão (o preço de mercado do metal se você o derreter).
Possuir metais preciosos na forma física acarreta problemas de armazenamento, seguro e liquidez. As mercadorias que não sejam metais preciosos também apresentam problemas de armazenamento porque as quantidades são muitas vezes maiores e têm prazo de validade, pelo que devem ser vendidas dentro de um determinado prazo. É por isso que a maioria dos investidores em commodities não busca a propriedade física. Para negociar bens físicos, você precisa encontrar um revendedor confiável e, provavelmente, um local para armazenar seus ativos.
Navegue pelos contratos futuros de commodities
Os contratos futuros são jogadas diretas nos preços das commodities. Eles são um acordo para comprar ou vender uma certa quantidade de uma mercadoria a um preço e data específicos no futuro. Os investidores utilizam contas de margem alavancada para lhes permitir assumir posições maiores com o seu capital existente.
Na maioria das transações, os contratos são liquidados em dinheiro. Isto evita que os investidores tenham de adquirir centenas de milhares de libras de açúcar ou descobrir como comercializar milhares de gado. A abertura de uma conta para negociar futuros geralmente exigirá alguma documentação adicional para poder negociar com margem, bem como um mínimo de conta mais alto. O valor específico da margem de manutenção exigida na conta irá variar dependendo do valor do contrato que está sendo negociado.
Invista em títulos relacionados a commodities
Os títulos individuais relacionados ao processamento ou produção de mercadorias podem ser acessados por meio de uma conta regular de corretagem. Você pode encontrar empresas usando um analisador de ações e procurar empresas nos setores de materiais básicos ou energia. Os investidores que procuram exposição a mercadorias através de ações de empresas têm muitas vezes de adquirir algum conhecimento específico do setor para terem sucesso.
Por exemplo, as empresas mineiras e de energia possuem sistemas bem desenvolvidos para pesquisar a viabilidade das reservas, o que, por sua vez, impulsiona os valores das ações. As grandes empresas terão reservas em diferentes partes do mundo e em diferentes fases de desenvolvimento, o que significa que o impacto de qualquer estudo de viabilidade não é uma questão importante, desde que a operação global seja rentável. No entanto, uma empresa mais pequena pode sofrer flutuações de preços mais elevadas com base nos resultados de um único estudo de viabilidade.
Invista em commodities por meio de fundos e títulos
Os produtos negociados em bolsas incluem fundos mútuos baseados em mercadorias, ETFs e obrigações negociadas em bolsa, que podem proporcionar exposição a mercadorias. Existem produtos de troca específicos para cada item. Estes fundos de investimento agrupados combinam capital dentro de um grupo de mercadorias.
O mecanismo de investimento real depende do que é delineado pelo fundo. Os gestores de fundos podem comprar contratos futuros, opções de futuros, ações de empresas do setor ou até mesmo comprar e armazenar commodities físicas. Alguns fundos utilizam alavancagem, o que significa que tentam duplicar ou triplicar os movimentos de preços da mercadoria que acompanham. É por isso que é importante ler os detalhes do fundo antes de investir para garantir que o nível de exposição oferecido atende às suas necessidades de investimento.
Explore alternativas no investimento em commodities
As matérias-primas são consideradas um investimento alternativo, juntamente com bens como o imobiliário, que não são negociados da mesma forma que as ações e obrigações convencionais. No entanto, dentro dos metais preciosos, existe uma subcategoria de investimentos alternativos que estão mais próximos dos colecionáveis do que dos investimentos.
As moedas de ouro e as joias têm valor estético e histórico e geralmente são negociadas com um preço superior ao preço de fusão do metal que contêm. Embora estes ainda sejam investimentos físicos que podem aumentar de valor, os seus preços estão menos relacionados com os preços de mercado. Você pode comprar joias em lojas e moedas diretamente da Casa da Moeda ou de revendedores, mas elas são mais um item colecionável do que um investimento em commodities.
Fundamentos para sua conta de investimento em commodities
Abrir uma conta de investimento em commodities é como abrir uma conta normal de uma corretora. Se você deseja apenas investir em commodities por meio de empresas e fundos, então é realmente uma conta de corretagem normal porque esses dois tipos de investimentos não exigem nada de especial. No entanto, se você planeja negociar futuros e opções, primeiro você precisa confirmar se seu corretor oferece essas opções. Normalmente, você terá que divulgar algumas informações adicionais para garantir que entende o risco e tem capital suficiente para não ser eliminado em uma negociação.
Configure sua conta de corretagem de commodities
Para abrir uma conta de corretora, você precisará fornecer algumas informações pessoais e financeiras e responder a algumas perguntas básicas.
Informações pessoais
As informações pessoais e financeiras incluem:
- Nome, endereço e telefone
- Número de identificação fiscal (normalmente o seu número de Segurança Social)
- Data de nascimento e identificação governamental
- Informações bancárias para depositar dinheiro em sua conta
- Nível de experiência de investimento e tolerância ao risco (perguntas sobre conhecimento do seu cliente (KYC))
Com corretores online, o primeiro passo geralmente é configurar uma conta (e-mail e senha) com o corretor e, em seguida, fornecer esses detalhes adicionais como parte do processo de integração.
Depósito mínimo
Embora existam muitas contas de corretagem que não exigem um mínimo, permitir a negociação de futuros em uma conta de margem normalmente exigirá que a corretora mantenha pelo menos alguns milhares de dólares. Dependendo do contrato que pretende negociar, o capital real necessário para negociar será superior ao depósito mínimo para ativar a conta.
Tanto o valor do depósito inicial quanto o valor do depósito de manutenção para contas futuras podem ser afetados pelo tipo de conta (conta de aposentadoria individual vs. conta não IRA).
Como configurar um IRA Gold para commodities
Uma conta de aposentadoria individual ouro (IRA ouro) é um tipo de investimento em commodities para fins de aposentadoria. Ao contrário de um IRA normal, você terá que encontrar um custodiante para manter os ativos físicos. Você configura um IRA de ouro primeiro configurando um IRA autodirigido, escolhendo um custodiante para gerenciar a conta, escolhendo um custodiante aprovado para manter o ouro e, em seguida, escolhendo um corretor/revendedor para comprar o ouro.
Alguns provedores Gold IRA integraram esses serviços ou encaminharão os clientes para provedores em sua rede.
Informações pessoais
Os documentos e informações exigidos são os mesmos das contas de investimento:
- Nome, endereço e telefone
- Número de identificação fiscal (normalmente o seu número de Segurança Social)
- Data de nascimento e identificação governamental
- Perguntas adicionais sobre KYC
Depósito mínimo
O depósito mínimo para um IRA de ouro é muito alto. Isto se deve em parte ao fato de que uma onça de ouro vale mais de US$ 1.000 e moedas ainda menores valem várias centenas de dólares. Os regulamentos do IRS estabelecem que apenas moedas e barras de ouro aprovadas podem ser usadas para um IRA de ouro, mas não estabelecem um mínimo. Embora nem todos os IRAs de ouro anunciem um mínimo, o valor real será de pelo menos US$ 2.000. Outros IRAs de ouro têm mínimos de US$ 10.000, US$ 25.000 e até US$ 60.000.
Avalie os prós e os contras do investimento em commodities
O investimento em commodities, como qualquer outro tipo de investimento, tem vantagens e desvantagens.
Vantagem
Os investidores são atraídos pelo investimento em commodities devido à sua capacidade de fornecer proteção contra a inflação, diversificar carteiras e oferecer grandes retornos potenciais.
- Prevenção da inflação: Os preços das commodities tendem a aumentar com a inflação. Na verdade, os preços das matérias-primas são frequentemente vistos como um sinal de um ambiente inflacionário. Embora possam existir condições de mercado específicas das matérias-primas que protegem contra a inflação global, como uma boa colheita, as matérias-primas geralmente acompanham a inflação e podem compensar o impacto atenuante que a inflação pode ter sobre outros activos na carteira de um investidor.
- Diversificação: Mesmo fora de um ambiente inflacionário, as commodities proporcionam diversificação de portfólio devido à sua baixa correlação com ativos financeiros. As matérias-primas são mais influenciadas por factores fundamentais, como a oferta e a procura, do que os números do emprego ou as políticas do banco central.
- Potencial para grandes retornos: As matérias-primas como o petróleo, o ouro e as matérias-primas agrícolas são de natureza cíclica e podem sofrer grandes flutuações de preços. As commodities são sensíveis às previsões de produção e aos eventos globais que impactam a cadeia de abastecimento. Estas oportunidades de lucro são o que atraem investidores para os mercados de commodities.
Desvantagens
As desvantagens do investimento em commodities são a falta de rendimento, a alta volatilidade e os riscos externos.
- Falta de rendimento: Investir em commodities não gera rendimentos de dividendos como títulos ou ações que pagam dividendos. Todos os retornos dos investimentos em commodities dependem da previsão precisa dos movimentos de preços.
- Alta Volatilidade: As matérias-primas podem ver a sua dinâmica de mercado mudar drasticamente com base em eventos globais. Por exemplo, os preços do trigo dispararam em 2022 devido à invasão da Ucrânia pela Rússia, e esta flutuação de preços afectou os mercados de futuros e de opções em torno do trigo. Existem efeitos semelhantes no mercado de petróleo e gás, uma vez que a Rússia é o principal fornecedor, mas estes efeitos não são tão óbvios.
- Riscos externos: Quando se trata de matérias-primas, existem muitos riscos que os investidores não conseguem controlar. Além dos conflitos regionais que causam perturbações no abastecimento, existem riscos climáticos com condições meteorológicas erradas na altura errada, riscos jurídicos e riscos políticos que podem impedir o fluxo de mercadorias, riscos na cadeia de abastecimento, etc.
Principais considerações ao abrir uma conta de investimento em commodities
O investimento em commodities não está disponível em todas as corretoras. Isto é especialmente verdadeiro para gestores de investimentos digitais que limitam os investimentos a ETFs e ações. Corretores maiores e plataformas focadas em negociação geralmente oferecem negociação de futuros. Isso inclui corretores como Schwab, Corretores interativosE COMÉRCIO ELETRÔNICObem como plataformas mais focadas como NinjaTrader e Estação comercial. Aqui estão os principais fatores a serem considerados ao abrir uma conta de investimento para negociar commodities.
Suporte ao cliente
O suporte ao cliente pode variar amplamente entre os corretores. A maioria dos corretores ainda oferece suporte por telefone e e-mail, enquanto alguns adicionaram chat e canais sociais à plataforma para que os clientes os contatem. Alguns corretores seguiram o outro caminho, oferecendo atendimento ao cliente apenas digital por meio de perguntas frequentes e formulários de contato por e-mail. Quando se trata de atendimento ao cliente, você deseja ter certeza de que o corretor pode ser contatado pelo método de sua preferência.
Taxa
As taxas tornaram-se muito mais competitivas para ações e ETFs, com a maioria dos corretores não cobrando absolutamente nada. No entanto, quando se trata de contratos futuros, as taxas são calculadas por contrato e podem variar de apenas alguns centavos a alguns dólares. Embora a tentação seja encontrar a corretora com as taxas mais baixas para futuros, é importante considerar isso no contexto da qualidade da plataforma de negociação geral.
Ativos disponíveis
Embora a maioria das corretoras ofereça ETFs e ações, os futuros são uma oferta mais especializada. Se você pretende investir em commodities, provavelmente desejará abordar as principais bolsas de futuros, a menos que planeje operar exclusivamente por meio de ETFs.
Segurança e reputação
Em geral, você quer saber se seu corretor está mantendo seu portfólio seguro e colocando seus melhores interesses em primeiro lugar. No mínimo, você deseja ver protocolos de segurança padrão do setor com autenticação de dois fatores e um plano em vigor para evitar interrupções e violações de dados.
Depósito mínimo
Em geral, gostamos de ver corretoras com depósitos mínimos baixos para incentivar as pessoas a investir. No entanto, quando se trata de futuros, os investidores precisam de ter uma quantidade considerável de capital para ativar uma conta de margem e garantir que podem lidar com a volatilidade potencial sem danificar a sua carteira. O investimento em commodities é certamente uma atividade de capital arriscada e não deve constituir a maior parte do seu portfólio.
Ferramentas de pesquisa
As ferramentas de pesquisa podem desempenhar um papel importante para ajudá-lo a compreender e visualizar a dinâmica do mercado ao investir em commodities. Uma plataforma de negociação poderosa pode ajudar, incluindo cotações em gráficos, analisando volume e volatilidade, juntamente com outras informações importantes, como manchetes e eventos de calendário. Alguns corretores cobram por feeds de dados adicionais, mas esta é outra área onde a concorrência reduziu os custos globais.
O que são mercadorias?
As commodities são a forma mais bruta ou simples de insumos que são submetidos ao processamento para convertê-los em energia, alimentos, produtos de consumo, etc. Os metais são um exemplo de commodities e incluem um grupo de commodities com dinâmica mais complexa.
Embora muitas matérias-primas se movam em todo o mundo, tais como metais e açúcar, os volumes reais de negociação variam significativamente e também podem ter tendências sazonais. Por exemplo, o volume de contratos de mercadorias de cobre é muitas vezes muitas vezes superior ao volume de mercadorias agrícolas leves, como o óleo de soja.
As matérias-primas menos comercializadas exigem muitas vezes um pouco mais de esforço para compreender a dinâmica do mercado e as pressões sobre os preços, mas a aquisição deste conhecimento especializado pode fazer uma grande diferença para investidores e comerciantes que procuram lucrar com o comércio global de matérias-primas.
O que é investimento em commodities?
O investimento em commodities simplesmente adiciona exposição às commodities como classe de ativos. Isto pode ser direto, como acontece com ativos físicos, como ouro ou barras de prata, ou através de derivados financeiros negociados em bolsas. Os derivados financeiros incluem opções e contratos de futuros, bem como fundos que rastreiam mercadorias e ações de empresas diretamente envolvidas na produção ou processamento de uma mercadoria.
As principais razões para investir em commodities são o potencial para grandes retornos, a proteção contra a inflação e a diversidade que traz a uma carteira devido à sua baixa correlação com o resto dos mercados financeiros.
Quais são algumas das commodities mais populares para investir?
Algumas das commodities mais negociadas incluem:
- Metais preciosos (ouro, prata, platina, etc.)
- Óleo
- Gás natural
- Gasolina
- milho
- Trigo
- Soja
- gado
- porco
- Estrada
- Madeira serrada
Nomeadamente, o volume real de negociação de futuros é dominado por contratos de futuros sobre activos financeiros e não sobre matérias-primas. Os índices de ações, as taxas de juros e as moedas geram mais volume de contratos do que a agricultura, a energia ou os metais.
Como funcionam os ETFs de commodities alavancados?
As commodities também são negociadas por fundos de commodities alavancados, que por sua vez são negociados como cotas de fundos. Muitas vezes são divididos em fundos de alta e de baixa, deixando clara a posição de mercado que ocupam. Ao contrário de uma posição directa de futuros ou opções, um investidor num fundo bearish ou bullish que esteja a comprar acções do fundo está a utilizar o seu capital disponível para fazer transacções directas e indirectas envolvendo a mercadoria subjacente.
Resultado final
As commodities podem proporcionar diversificação de portfólio, proteção contra a inflação e potencial para retornos significativos. Os principais métodos de investimento em commodities incluem participações físicas, contratos futuros, ações individuais, fundos mútuos, ETFs e ETNs.
Certas mercadorias, como metais preciosos, podem ser retidas fisicamente, mas envolvem armazenamento e seguro. Os futuros permitem posições alavancadas, mas exigem uma compreensão do risco e exigem contas de margem adicionais. Investir em commodities por meio de ações ou fundos de empresas exige conhecimento profundo do setor e revisão cuidadosa das divulgações.
Esteja ciente de riscos como alta volatilidade, falta de geração de renda e fatores externos, como eventos geopolíticos que afetam os preços das commodities. A abertura de uma conta de investimento em commodities pode envolver o fornecimento de informações pessoais, a realização de uma avaliação de risco e o cumprimento dos requisitos mínimos de depósito.